一、股票上市的原則

股份公司發(fā)行的股票,，在經(jīng)有關(guān)部門批準(zhǔn)后,，就可以在股票市場(chǎng)（證券交易所）公開(kāi)掛牌進(jìn)行上市交易活動(dòng)。

股票要上市交易必須具備一定的條件,，并按一定的原則和程序進(jìn)行操作與運(yùn)轉(zhuǎn),。在股票交易中，為了有效保護(hù)投資者的利益,，不損害公共利益,，股票在上市過(guò)程中一般要遵循一下幾個(gè)原則：

1、公開(kāi)性原則

公開(kāi)性原則是股票上市時(shí)應(yīng)遵循的基本原則,。它要求股票必須公開(kāi)發(fā)行,，而且上市公司需連續(xù)的、及時(shí)地公開(kāi)公司的財(cái)務(wù)報(bào)表,、經(jīng)營(yíng)狀況及其他相關(guān)的資料與信息,，使投資者能夠獲得足夠的信息進(jìn)行分析和選擇，以維護(hù)投資者的利益,。

2,、公正性原則

指參與證券交易活動(dòng)的每一個(gè)人、每一個(gè)機(jī)構(gòu)或部門,，均需站在公正,、客觀的立場(chǎng)上反映情況，不得有隱瞞,、欺詐或弄虛作假等致他人于誤境的行為,。

3、公平性原則

指股票上市交易中的各方,，包括各證券商,、經(jīng)紀(jì)人和投資者，在買賣交易活動(dòng)中的條件和機(jī)會(huì)應(yīng)該是均等的,。

4,、自愿性原則

指在股票交易的各種形式中，必須以自愿為前提，不能硬性攤派,、橫加阻攔,，也不能附加任何條件。

各證券交易所規(guī)定的股票上市條件各不相同,，但都包括以下項(xiàng)目：

1,、資本額。一般規(guī)定上市公司的實(shí)收資本額不得低于某一數(shù)值,。

2,、獲得能力。一般用稅后凈收益占資本總額的比率來(lái)反映獲利能力,，這一比率一般不得低于某一數(shù)值,。

3、基本結(jié)構(gòu),。一般用最近一年的財(cái)產(chǎn)凈值占資產(chǎn)總額的比率來(lái)反映資本結(jié)構(gòu),，這一比率一般不得低于某一數(shù)值。

4,、償債能力。一般用最近一年的流動(dòng)資產(chǎn)占流動(dòng)負(fù)債的比率(即流動(dòng)比率,、來(lái)反映償債能力,，這一比率一般不得低于某一數(shù)值。

5,、股權(quán)分散情況,。一般規(guī)定上市公司的股東人數(shù)不得低于某一數(shù)值。

二,、股票上市的程序

股份有限公司申請(qǐng)股票上市,，要經(jīng)過(guò)一定的程序。按照《股票發(fā)行與交易管理暫行條例》與《公司法》的規(guī)定,，股票上市的程序如下：

1,、上市申請(qǐng)與審批。

《股票發(fā)行與交易管理暫行條例》規(guī)定,，公開(kāi)發(fā)行股票符合條件的股份有限公司,，申請(qǐng)其股票在證券交易所交易，應(yīng)當(dāng)向證券交易所的上市委員會(huì)提出申請(qǐng),；上市委員會(huì)應(yīng)當(dāng)自收到申請(qǐng)之日起二十個(gè)工作日內(nèi)作出審批,，確定上市時(shí)間，審批文件報(bào)證監(jiān)會(huì)備案,，并抄報(bào)證券委,。

《公司法》規(guī)定，股份有限公司申請(qǐng)其股票上市交易，應(yīng)當(dāng)報(bào)經(jīng)國(guó)務(wù)院或者國(guó)務(wù)院授權(quán)證券管理部門批準(zhǔn),，依照有關(guān)法律,、行政法規(guī)的規(guī)定報(bào)送有關(guān)文件。

《公司法》同時(shí)規(guī)定,，國(guó)務(wù)院或者國(guó)務(wù)院授權(quán)證券管理部門對(duì)符合本法規(guī)定條件的股票上市交易申請(qǐng),，予以批準(zhǔn)；對(duì)不符合本法規(guī)定條件的,，不予批準(zhǔn),。

目前，符合上市條件的股份有限公司要經(jīng)過(guò)經(jīng)過(guò)證監(jiān)會(huì)復(fù)審?fù)ㄟ^(guò),，由證券交易所審核批準(zhǔn),。

2、申請(qǐng)股票上市應(yīng)當(dāng)報(bào)送的文件,。

股份公司向交易所的上市委員會(huì)提出上市申請(qǐng),。申請(qǐng)時(shí)應(yīng)報(bào)送下列文件：

（1）申請(qǐng)書；

（2）公司登記文件,；

（3）股票公開(kāi)發(fā)行的批準(zhǔn)文件,；

（4）經(jīng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)的公司近3年或成立以來(lái)的財(cái)務(wù)報(bào)告和由2名以上的注冊(cè)會(huì)計(jì)師及所在事務(wù)所簽字。蓋章的審計(jì)報(bào)告,；

（5）證券交易所會(huì)員的推薦書,；

（6）最近一次招股說(shuō)明書；

（7）其它交易所要求的文件,。

3,、訂立上市契約。

股份有限公司被批準(zhǔn)股票上市后,，即成為上市公司,。在上市公司股票上市前，還要與證券交易所訂立上市契約,，確定上市的具體日期,，并向證券交易所繳納上市費(fèi)。

4,、發(fā)表上市公告,。

根據(jù)《公司法》的規(guī)定，股票上市交易申請(qǐng)經(jīng)批準(zhǔn)后,，被批準(zhǔn)的上市公司必須公告其股票上市報(bào)告,，并將其申請(qǐng)文件存放在指定地點(diǎn)供公眾查閱。

上市公司的上市公告－般要刊登在證監(jiān)會(huì)指定的,，全國(guó)性的證券報(bào)刊上,。

上市公告的內(nèi)容,，除了應(yīng)當(dāng)包括招股說(shuō)明書的主要內(nèi)容外，還應(yīng)當(dāng)包括下列事項(xiàng)：

（1）股票獲準(zhǔn)在證券交易所交易的日期和批準(zhǔn)文號(hào),；

（2）股票發(fā)行情況,，股權(quán)結(jié)構(gòu)和最大的10名股東的名單及持股數(shù)；

（3）公司創(chuàng)立大會(huì)或股東大會(huì)同意公司股票在證券交易所交易的決議,；

（4）董事,、監(jiān)事、高級(jí)管理人員簡(jiǎn)歷及持有本公司證券的情況,；

（5）公司近3年或者開(kāi)業(yè)以來(lái)的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)和財(cái)務(wù)狀況以及下一年盈利的預(yù)測(cè)文件,；

（6）證券交易所要求載明的其它情況。