一,、股票發(fā)行的條件

1.設立發(fā)行股票的條件

設立股份有限公司公開發(fā)行股票,，應當符合《中華人民共和國公司法》規(guī)定的條件和經(jīng)國務院批準的國務院證券監(jiān)督管理機構規(guī)定的其他條件。

設立股份有限公司公開發(fā)行股票,，應當向國務院證券監(jiān)督管理機構報送募股申請和下列文件：(1)公司章程,；(2)發(fā)起人協(xié)議；(3)發(fā)起人姓名或者名稱,，發(fā)起人認購的股份數(shù),、出資種類及驗資證明；(4)招股說明書,；(5)代收股款銀行的名稱及地址,；(6)承銷機構名稱及有關的協(xié)議。依照本法規(guī)定聘請保薦人的,，還應當報送保薦人出具的發(fā)行保薦書,；(7)法律、行政法規(guī)規(guī)定設立公司必須報經(jīng)批準的其他文件,。

2.發(fā)行新股的條件

公司公開發(fā)行新股,，應當符合下列條件：具備健全且運行良好的組織機構；具有持續(xù)盈利能力,，財務狀況良好,；最近3年財務會計文件無虛假記載，無其他重大違法行為,；經(jīng)國務院批準的國務院證券監(jiān)督管理機構規(guī)定的其他條件,。上市公司非公開發(fā)行新股，應當符合經(jīng)國務院批準的國務院證券監(jiān)督管理機構規(guī)定的條件,，并報國務院證券監(jiān)督管理機構核準,。

公司公開發(fā)行新股，應當向國務院證券監(jiān)督管理機構報送募股申請和下列文件：(1)公司營業(yè)執(zhí)照,；(2)公司章程,；(3)股東大會決議；(4)招股說明書,；(5)財務會計報告,；(6)代收股款銀行的名稱及地址；(7)承銷機構名稱及有關的協(xié)議,。依法聘請保薦人的,，還應當報送保薦人出具的發(fā)行保薦書。

公司對公開發(fā)行股票所募集資金,，必須按照招股說明書所列資金用途使用,。改變招股說明書所列資金用途，必須經(jīng)股東大會作出決議,。擅自改變用途而未作糾正的,，或者未經(jīng)股東大會認可的,，不得公開發(fā)行新股，上市公司也不得非公開發(fā)行新股,。

二,、公司債券發(fā)行的條件

1.發(fā)行非轉換公司債券的條件

(1)股份有限公司的凈資產(chǎn)不低于人民幣3000萬元，有限責任公司的凈資產(chǎn)不低于人民幣6000萬元,；(2)累計債券余額不超過公司凈資產(chǎn)額的40%,；(3)最近3年平均可分配利潤足以支付公司債券1年的利息；(4)籌集的資金投向符合國家產(chǎn)業(yè)政策,；(5)債券的利率不超過國務院限定的利率水平,；(6)國務院規(guī)定的其他條件。公開發(fā)行公司債券籌集的資金,，必須用于核準的用途,，不得用于彌補虧損和非生產(chǎn)性支出。

2.發(fā)行可轉換公司債券的條件

上市公司發(fā)行可轉換為股票的公司債券,，除應當符合上述規(guī)定的條件外,，還應當符合公開發(fā)行股票的條件，并報國務院證券監(jiān)督管理機構核準,。

3.不得再次公開發(fā)行公司債券的情形

根據(jù)我國《證券法》第18條的規(guī)定,，有下列情形之一的，不得再次公開發(fā)行公司債券：(1)前一次公開發(fā)行的公司債券尚未募足,；(2)對已公開發(fā)行的公司債券或者其他債務有違約或者延遲支付本息的事實,，仍處于繼續(xù)狀態(tài)；(3)違反《證券法》規(guī)定,，改變公開發(fā)行公司債券所募集資金的用途,。