（一）受理和預(yù)先披露

中國證監(jiān)會受理部門根據(jù)《中國證券監(jiān)督管理委員會行政許可實施程序規(guī)定》（證監(jiān)會令第66號,，以下簡稱《行政許可程序規(guī)定》）、《首次公開發(fā)行股票并上市管理辦法》（證監(jiān)會令第32號）,、《首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市管理暫行辦法》（證監(jiān)會令第61號）等規(guī)則的要求,，依法受理首發(fā)申請文件，并按程序轉(zhuǎn)發(fā)行監(jiān)管部,。發(fā)行監(jiān)管部在正式受理后即按程序安排預(yù)先披露,，并將申請文件分發(fā)至相關(guān)監(jiān)管處室，相關(guān)監(jiān)管處室根據(jù)發(fā)行人的行業(yè),、公務(wù)回避的有關(guān)要求以及審核人員的工作量等確定審核人員,。主板中小板申請企業(yè)需同時送國家發(fā)改委征求意見。

（二）反饋會

相關(guān)監(jiān)管處室審核人員審閱發(fā)行人申請文件后,，從非財務(wù)和財務(wù)兩個角度撰寫審核報告,，提交反饋會討論。反饋會主要討論初步審核中關(guān)注的主要問題,，確定需要發(fā)行人補充披露以及中介機構(gòu)進一步核查說明的問題,。

反饋會按照申請文件受理順序安排。反饋會由綜合處組織并負(fù)責(zé)記錄,，參會人員有相關(guān)監(jiān)管處室審核人員和處室負(fù)責(zé)人等,。反饋會后將形成書面意見，履行內(nèi)部程序后反饋給保薦機構(gòu),。反饋意見發(fā)出前不安排發(fā)行人及其中介機構(gòu)與審核人員溝通,。

保薦機構(gòu)收到反饋意見后，組織發(fā)行人及相關(guān)中介機構(gòu)按照要求進行回復(fù),。綜合處收到反饋意見回復(fù)材料進行登記后轉(zhuǎn)相關(guān)監(jiān)管處室,。審核人員按要求對申請文件以及回復(fù)材料進行審核,。

發(fā)行人及其中介機構(gòu)收到反饋意見后,，在準(zhǔn)備回復(fù)材料過程中如有疑問可與審核人員進行溝通，如有必要也可與處室負(fù)責(zé)人,、部門負(fù)責(zé)人進行溝通,。

審核過程中如發(fā)生或發(fā)現(xiàn)應(yīng)予披露的事項，發(fā)行人及其中介機構(gòu)應(yīng)及時報告發(fā)行監(jiān)管部并補充,、修改相關(guān)材料,。初審工作結(jié)束后，將形成初審報告（初稿）提交初審會討論,。

（三）見面會

反饋會后按照申請文件受理順序安排見面會,。見面會旨在建立發(fā)行人與發(fā)行監(jiān)管部的初步溝通機制,，參會人員包括發(fā)行人代表、發(fā)行監(jiān)管部相關(guān)負(fù)責(zé)人,、相關(guān)監(jiān)管處室負(fù)責(zé)人等,。

（四）預(yù)先披露更新

反饋意見已按要求回復(fù)、財務(wù)資料未過有效期,、且需征求意見的相關(guān)政府部門無異議的,，將安排預(yù)先披露更新。對于具備條件的項目,，發(fā)行監(jiān)管部將通知保薦機構(gòu)報送發(fā)審會材料和用于更新的預(yù)先披露材料,，并在收到相關(guān)材料后安排預(yù)先披露更新，以及按受理順序安排初審會,。

（五）初審會

初審會由審核人員匯報發(fā)行人的基本情況,、初步審核中發(fā)現(xiàn)的主要問題及反饋意見回復(fù)情況。初審會由綜合處組織并負(fù)責(zé)記錄,，發(fā)行監(jiān)管部相關(guān)負(fù)責(zé)人,、相關(guān)監(jiān)管處室負(fù)責(zé)人、審核人員以及發(fā)審委委員（按小組）參加,。

根據(jù)初審會討論情況,，審核人員修改、完善初審報告,。初審報告是發(fā)行監(jiān)管部初審工作的總結(jié),，履行內(nèi)部程序后與申請材料一并提交發(fā)審會,。

初審會討論決定提交發(fā)審會審核的,，發(fā)行監(jiān)管部在初審會結(jié)束后出具初審報告，并書面告知保薦機構(gòu)需要進一步說明的事項以及做好上發(fā)審會的準(zhǔn)備工作,。初審會討論后認(rèn)為發(fā)行人尚有需要進一步披露和說明的重大問題,、暫不提交發(fā)審會審核的,，將再次發(fā)出書面反饋意見,。

（六）發(fā)審會

發(fā)審委制度是發(fā)行審核中的專家決策機制。每屆發(fā)審委成立時,，均按委員所屬專業(yè)劃分為若干審核小組，按工作量安排各小組依次參加初審會和發(fā)審會,。各組中委員個人存在需回避事項的，按程序安排其他委員替補,。發(fā)審委通過召開發(fā)審會進行審核工作,。發(fā)審會以投票方式對首發(fā)申請進行表決,。根據(jù)《中國證券監(jiān)督管理委員會發(fā)行審核委員會辦法》規(guī)定，發(fā)審委會議審核首發(fā)申請適用普通程序,。發(fā)審委委員投票表決采用記名投票方式，會前需撰寫工作底稿,，會議全程錄音,。

發(fā)審會召開5天前中國證監(jiān)會發(fā)布會議公告,，公布發(fā)審會審核的發(fā)行人名單、會議時間,、參會發(fā)審委委員名單等,。首發(fā)發(fā)審會由審核人員向委員報告審核情況,，并就有關(guān)問題提供說明，委員發(fā)表審核意見,，發(fā)行人代表和保薦代表人各2名到會陳述和接受詢問,，聆詢時間不超過45分鐘，聆詢結(jié)束后由委員投票表決,。發(fā)審會認(rèn)為發(fā)行人有需要進一步披露和說明問題的，形成書面審核意見后告知保薦機構(gòu),。

保薦機構(gòu)收到發(fā)審委審核意見后，組織發(fā)行人及相關(guān)中介機構(gòu)按照要求回復(fù),。綜合處收到審核意見回復(fù)材料后轉(zhuǎn)相關(guān)監(jiān)管處室。審核人員按要求對回復(fù)材料進行審核并履行內(nèi)部程序,。

（七）封卷

發(fā)行人的首發(fā)申請通過發(fā)審會審核后，需要進行封卷工作,，即將申請文件原件重新歸類后存檔備查。封卷工作在按要求回復(fù)發(fā)審委意見后進行,。如沒有發(fā)審委意見需要回復(fù),，則在通過發(fā)審會審核后即進行封卷。

（八）會后事項

會后事項是指發(fā)行人首發(fā)申請通過發(fā)審會審核后,，招股說明書刊登前發(fā)生的可能影響本次發(fā)行上市及對投資者作出投資決策有重大影響的應(yīng)予披露的事項,。發(fā)生會后事項的需履行會后事項程序,，發(fā)行人及其中介機構(gòu)應(yīng)按規(guī)定向綜合處提交會后事項材料。綜合處接收相關(guān)材料后轉(zhuǎn)相關(guān)監(jiān)管處室,。審核人員按要求及時提出處理意見,。需重新提交發(fā)審會審核的，按照會后事項相關(guān)規(guī)定履行內(nèi)部工作程序,。如申請文件沒有封卷,，則會后事項與封卷可同時進行,。

（九）核準(zhǔn)發(fā)行

核準(zhǔn)發(fā)行前,，發(fā)行人及保薦機構(gòu)應(yīng)及時報送發(fā)行承銷方案,。

封卷并履行內(nèi)部程序后,，將進行核準(zhǔn)批文的下發(fā)工作,。發(fā)行人領(lǐng)取核準(zhǔn)發(fā)行批文后，無重大會后事項或已履行完會后事項程序的,，可按相關(guān)規(guī)定啟動招股說明書刊登工作。

審核程序結(jié)束后,，發(fā)行監(jiān)管部根據(jù)審核情況起草持續(xù)監(jiān)管意見書，書面告知日常監(jiān)管部門,。