• 【發(fā)布單位】中國證券監(jiān)督管理委員會
• 【發(fā)布文號】〔2010〕17號
• 【發(fā)布日期】2010-05-14
• 【生效日期】2010-05-14
• 【失效日期】--
• 【文件來源】中國證券監(jiān)督管理委員會
• 【所屬類別】政策參考

證券公司分類監(jiān)管規(guī)定（2010年修訂）

證券公司分類監(jiān)管規(guī)定（2010年修訂） 

(中國證券監(jiān)督管理委員會公告〔2010〕17號)





 現(xiàn)公布《關(guān)于修改〈證券公司分類監(jiān)管規(guī)定〉的決定》,，自公布之日起施行。

 中國證券監(jiān)督管理委員會



 二○一○年五月十四日



 附件1：關(guān)于修改《證券公司分類監(jiān)管規(guī)定》的決定.doc



 附件2：證券公司分類監(jiān)管規(guī)定（2010年修訂）.doc



 證券公司分類監(jiān)管規(guī)定（2010年修訂）




第一章 總則




第一條 為有效實施證券公司常規(guī)監(jiān)管,，合理配置監(jiān)管資源,，提高監(jiān)管效率，促進證券公司持續(xù)規(guī)范發(fā)展,，根據(jù)《證券法》,、《證券公司監(jiān)督管理條例》等有關(guān)法律、行政法規(guī)的規(guī)定,，制定本規(guī)定,。




第二條 證券公司分類是指以證券公司風險管理能力為基礎(chǔ)，結(jié)合公司市場競爭力和持續(xù)合規(guī)狀況,，按照本規(guī)定評價和確定證券公司的類別,。



 中國證監(jiān)會根據(jù)市場發(fā)展情況和審慎監(jiān)管原則，在征求行業(yè)意見的基礎(chǔ)上,，制定并適時調(diào)整證券公司分類的評價指標與標準,。




第三條 中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)根據(jù)證券公司分類結(jié)果對不同類別的證券公司實施區(qū)別對待的監(jiān)管政策。




第四條 證券公司的分類由中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)組織實施,。



 中國證監(jiān)會在分類復(fù)核中建立專家評審機制,，組成專家評審委員會，研究處理證券公司分類工作中遇到的重大問題,。專家評審委員會的成員由中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu),、證券行業(yè)自律組織、證券公司有關(guān)人員組成,。



 證券公司分類工作必須堅持依法合規(guī),、客觀公正的原則。參與證券公司分類工作的人員應(yīng)當具備相應(yīng)的專業(yè)素質(zhì),、業(yè)務(wù)能力和監(jiān)管經(jīng)驗,，在工作中堅持原則、廉潔奉公,、勤勉盡責,。




第二章 評價指標




第五條 證券公司風險管理能力主要根據(jù)資本充足、公司治理與合規(guī)管理,、動態(tài)風險監(jiān)控,、信息系統(tǒng)安全,、客戶權(quán)益保護、信息披露等6類評價指標,，按照《證券公司風險管理能力評價指標與標準》（見附件）進行評價,，體現(xiàn)證券公司對流動性風險、合規(guī)風險,、市場風險,、信用風險、技術(shù)風險及操作風險等管理能力,。



 （一）資本充足,。主要反映證券公司凈資本以及以凈資本為核心的風險控制指標情況，體現(xiàn)其資本實力及流動性狀況,。



 （二）公司治理與合規(guī)管理,。主要反映證券公司治理和規(guī)范運作情況，體現(xiàn)其合規(guī)風險管理能力,。



 （三）動態(tài)風險監(jiān)控,。主要反映證券公司風險控制指標及各項業(yè)務(wù)風險的動態(tài)識別、度量,、監(jiān)測,、預(yù)警、報告及處理機制情況,，體現(xiàn)其市場風險,、信用風險的管理能力。



 （四）信息系統(tǒng)安全,。主要反映證券公司IT 治理及信息技術(shù)系統(tǒng)運行情況,，體現(xiàn)其技術(shù)風險管理能力。



 （五）客戶權(quán)益保護,。主要反映證券公司客戶資產(chǎn)安全性,、客戶服務(wù)及客戶管理水平，體現(xiàn)其操作風險管理能力,。



 （六）信息披露,。主要反映證券公司報送信息的真實性、準確性,、完整性和及時性,，體現(xiàn)其會計風險及誠信風險管理能力。




第六條 證券公司市場競爭力主要根據(jù)證券公司經(jīng)紀業(yè)務(wù),、承銷與保薦業(yè)務(wù),、資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)、成本管理能力,、創(chuàng)新能力等方面的情況進行評價,。




第七條 證券公司持續(xù)合規(guī)狀況主要根據(jù)司法機關(guān)采取的刑事處罰措施,，中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)采取的行政處罰措施、監(jiān)管措施及證券行業(yè)自律組織紀律處分的情況進行評價,。




第三章 評價方法




第八條 設(shè)定正常經(jīng)營的證券公司基準分為100分。在基準分的基礎(chǔ)上,，根據(jù)證券公司風險管理能力評價指標與標準,、市場競爭力、持續(xù)合規(guī)狀況等方面情況,，進行相應(yīng)加分或扣分以確定證券公司的評價計分,。




第九條 評價期內(nèi)證券公司因違法違規(guī)行為被中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)采取行政處罰措施、監(jiān)管措施或者被司法機關(guān)刑事處罰的,，按以下原則給予相應(yīng)扣分：



 （一）公司被采取出具警示函,，責令公開說明，責令參加培訓(xùn),，責令定期報告,，責令增加內(nèi)部合規(guī)檢查次數(shù)的，每次扣1分,；



 （二）公司被采取出具警示函并在轄區(qū)內(nèi)通報,，責令改正，責令處分有關(guān)人員,，或者董事,、監(jiān)事、高級管理人員因?qū)具`法違規(guī)行為負有責任被監(jiān)管談話的,，每次扣1.5分,；



 （三）公司被采取出具警示函并在全行業(yè)通報，責令停止職權(quán)或解除職務(wù),，責令更換董事,、監(jiān)事、高級管理人員或限制其權(quán)利,，限制股東權(quán)利或責令轉(zhuǎn)讓股權(quán)的,，每次扣2分;



 （四）公司被采取公開譴責，限制業(yè)務(wù)活動,，暫不受理與行政許可有關(guān)文件,，暫停核準新業(yè)務(wù)或增設(shè)、收購營業(yè)性分支機構(gòu)申請的,，每次扣2.5分,；



 （五）董事、監(jiān)事,、高級管理人員因?qū)具`法違規(guī)行為負有責任被認定為不適當人選或被撤銷任職資格的,，每次扣3分,；



 （六）公司被采取警告行政處罰措施，或者董事,、監(jiān)事,、高級管理人員因?qū)具`法違規(guī)行為負有責任被采取警告行政處罰措施的，每次扣4分,；



 （七）公司被采取罰款行政處罰措施,，或者董事、監(jiān)事,、高級管理人員因?qū)具`法違規(guī)行為負有責任被采取罰款行政處罰措施的,，每次扣5分；



 （八）公司被采取沒收違法所得行政處罰措施,，或者董事,、監(jiān)事、高級管理人員因?qū)具`法違規(guī)行為負有責任被采取沒收違法所得行政處罰措施的,，每次扣6分,；



 （九）董事、監(jiān)事,、高級管理人員因?qū)具`法違規(guī)行為負有責任被采取一定期限內(nèi)市場禁入,，每次扣7分；



 （十）公司被采取暫停業(yè)務(wù)許可行政處罰措施,，或者董事,、監(jiān)事、高級管理人員因?qū)具`法違規(guī)行為負有責任被采取永久性市場禁入的,，每次扣8分,；



 （十一）公司被采取撤銷部分業(yè)務(wù)許可行政處罰措施或被刑事處罰的，每次扣10分,。



 證券公司分公司,、營業(yè)部等分支機構(gòu)被直接采取上述措施的，按以上原則減半扣分,，累計最高扣5分,；證券公司分支機構(gòu)負責人等管理人員、保薦代表人等主要業(yè)務(wù)人員因?qū)炯胺种C構(gòu)違法違規(guī)行為負有責任被直接采取上述措施的,，按以上原則減半扣分,，累計最高扣5分；證券公司控股子公司納入母公司合并評價的,，子公司被采取的監(jiān)管措施,，按以上原則減半扣分。




第十條 證券公司被證券行業(yè)自律組織紀律處分的,，每次扣0.5分,。




第十一條 就同一事項對證券公司采取多項行政處罰措施,、監(jiān)管措施、紀律處分的,，按最高分值扣分,，不重復(fù)扣分，但因限期整改不到位再次被采取行政處罰措施,、監(jiān)管措施,、紀律處分的除外；就不同事項采取同一行政處罰措施,、監(jiān)管措施,、紀律處分的,，應(yīng)當分別計算,、合計扣分。



 證券公司因同一事項在不同評價期被分別采取行政處罰措施,、監(jiān)管措施,、紀律處分的，按最高分值扣分,；同一事項在以前評價期已被扣分但未達到最高分值扣分的,，按最高分值與已扣分值的差額扣分。




第十二條 證券公司資本充足,、公司治理與合規(guī)管理,、動態(tài)風險監(jiān)控、信息系統(tǒng)安全,、客戶權(quán)益保護和信息披露等6類評價指標存在一定問題,，按具體評價標準每項扣0.5分。如已被采取監(jiān)管措施的,，按本規(guī)定第九條執(zhí)行,，不重復(fù)扣分。




第十三條 證券公司市場競爭力符合以下條件的,，按以下原則給予相應(yīng)加分：



 （一）證券公司上一年度代理買賣證券業(yè)務(wù)凈收入或營業(yè)部平均代理買賣證券業(yè)務(wù)凈收入位于行業(yè)前5名,、前10名、前20名的,，分別加2分,、1分、0.5分,；



 （二）證券公司上一年度承銷與保薦業(yè)務(wù),、并購重組等財務(wù)顧問業(yè)務(wù)凈收入或股票主承銷家數(shù)或債券主承銷家數(shù)位于行業(yè)前5名、前10名的,，分別加2分,、1分,；



 （三）證券公司上一年度資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)凈收入位于行業(yè)前5名、前10名,、前20名的,，分別加2分、1分,、0.5分,；



 （四）證券公司上一年度凈利潤為正且成本管理能力位于行業(yè)前5名、前10名,、前20名的,，分別加2分、1分,、0.5分,；



 （五）證券公司創(chuàng)新成果評價期內(nèi)在行業(yè)推廣的，單項或累計最高可加5分,。



 證券公司在評價期內(nèi)如因違法違規(guī)行為被采取本規(guī)定第九條第（六）至第（十一）項措施的,，不適用本條第（一）至第（三）項加分。



 證券公司在評價期內(nèi)發(fā)生未履行上市保薦和持續(xù)保薦法定職責與義務(wù)情形的,，不適用本條第（二）項加分,。




第十四條 證券公司符合以下條件的，按以下原則給予相應(yīng)加分：



 （一）公司最近2個,、3個評價期內(nèi)主要風險控制指標持續(xù)達標的,，分別加2分、3分,；



 （二）公司最近2個,、3個評價期內(nèi)未被采取過本規(guī)定第九條第（六）至第（十一）項措施的，分別加2分,、3分,；



 （三）公司凈資本達到規(guī)定標準5倍及以上的，每一倍數(shù)加0.1分,，最高可加3分,；



 （四）公司凈資本與負債的比例、凈資本與各項風險資本準備之和的比例達到規(guī)定標準2倍及以上的,，分別加0.5分,；



 （五）凈資本收益率位于行業(yè)前5名、前10名,、中位數(shù)以上的,，分別加2分、1分、0.5分,。




第十五條 中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)可以根據(jù)證券公司在評價期內(nèi)落實專項監(jiān)管工作情況,，對證券公司的評價計分進行調(diào)整，每項最高可加或扣3分,。




第十六條 證券公司可以申請中國證監(jiān)會認可的機構(gòu)（以下簡稱專業(yè)評價機構(gòu)）組織專家對其專業(yè)管理能力,、信息技術(shù)系統(tǒng)的穩(wěn)定與安全、客戶服務(wù)與管理水平,、投資者教育等方面進行專業(yè)評價,；專業(yè)評價機構(gòu)可針對證券行業(yè)內(nèi)發(fā)生的重大事故、技術(shù)故障,、業(yè)務(wù)糾紛與客戶投訴等情況,，對涉及的證券公司進行專業(yè)評價。證券公司專業(yè)評價的標準和辦法另行制定,。



 中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)可以根據(jù)證券公司專業(yè)評價結(jié)果,，對證券公司評價計分進行調(diào)整，每項專業(yè)評價最高可加3分,。



 經(jīng)專業(yè)評價機構(gòu)評定,，證券公司發(fā)生的重大事故,、技術(shù)故障,、業(yè)務(wù)糾紛、客戶投訴是由于證券公司管理不善引起的,，中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)應(yīng)采取相應(yīng)的監(jiān)管措施,，進行扣分。




第四章 類別劃分




第十七條 中國證監(jiān)會根據(jù)證券公司評價計分的高低,，將證券公司分為A（AAA,、AA、A）,、B（BBB,、BB、B）,、C（CCC,、CC、C）,、D,、E等5大類11個級別。



 被依法采取責令停業(yè)整頓,、指定其他機構(gòu)托管,、接管、行政重組等風險處置措施的證券公司，評價計分為0分,，定為E類公司,。評價計分低于60分的證券公司，定為D類公司,。



 中國證監(jiān)會每年根據(jù)行業(yè)發(fā)展情況,，結(jié)合以前年度分類結(jié)果，事先確定A,、B,、C三大類別公司的相對比例，并根據(jù)評價計分的分布情況,，具體確定各類別,、各級別公司的數(shù)量，其中B類BB級及以上公司的評價計分應(yīng)高于基準分100分,。



 （一）A類公司風險管理能力在行業(yè)內(nèi)最高,，能較好地控制新業(yè)務(wù)、新產(chǎn)品方面的風險,；



 （二）B類公司風險管理能力在行業(yè)內(nèi)較高,，在市場變化中能較好地控制業(yè)務(wù)擴張的風險；



 （三）C類公司風險管理能力與其現(xiàn)有業(yè)務(wù)相匹配,；



 （四）D類公司風險管理能力低,，潛在風險可能超過公司可承受范圍,；



 （五）E類公司潛在風險已經(jīng)變?yōu)楝F(xiàn)實風險,，已被采取風險處置措施。




第十八條 證券公司在評價期內(nèi)存在挪用客戶資產(chǎn),、違規(guī)委托理財,、財務(wù)信息虛假或股東虛假出資、抽逃出資等違法違規(guī)行為的,，將公司類別下調(diào)3個級別,；情節(jié)嚴重的，將公司類別直接認定為D類,。




第十九條 證券公司在自評時,，若不如實標注存在問題，存在遺漏,、隱瞞等情況,，將在應(yīng)扣分事項上加倍扣分；自評時存在隱瞞重大事項或者報送,、提供的信息和資料有虛假記載,、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏的，將視情節(jié)輕重將公司類別下調(diào)1至3個級別。



 證券公司未在規(guī)定日期之前上報自評結(jié)果的,，將公司類別下調(diào)1個級別,；未在確定分類結(jié)果期限之前上報自評結(jié)果的，將公司類別直接認定為D類,。




第五章 組織實施




第二十條 證券公司分類每年進行一次,，評價期為上一年度5月1日至本年度4月30日，涉及的財務(wù)數(shù)據(jù),、業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)原則上以上一年度經(jīng)審計報表及中國證券業(yè)協(xié)會公布的信息為準,。




第二十一條 證券公司分類按照證券公司自評、派出機構(gòu)初審,、中國證監(jiān)會復(fù)核的程序進行,。




第二十二條 證券公司應(yīng)當按照本規(guī)定的要求進行自評。證券公司應(yīng)結(jié)合自身情況,，對照評價指標與標準,，如實反映存在的問題及被采取的監(jiān)管措施，經(jīng)公司主要負責人和合規(guī)負責人簽署確認后,，將自評結(jié)果上報公司住所地中國證監(jiān)會派出機構(gòu),。




第二十三條 中國證監(jiān)會派出機構(gòu)在證券公司自評的基礎(chǔ)上，根據(jù)日常監(jiān)管掌握的情況,，對證券公司自評結(jié)果進行初審和評價計分,，將初審結(jié)果上報中國證監(jiān)會。



 在初審過程中,，中國證監(jiān)會派出機構(gòu)可以就有關(guān)問題進行核查,，并與證券公司核對情況,，確認事實,。




第二十四條 中國證監(jiān)會在派出機構(gòu)初審的基礎(chǔ)上進行復(fù)核并確定證券公司的類別，于每年7月15日之前將分類結(jié)果書面告知證券公司,。



 證券公司對其分類結(jié)果有異議的,，在收到分類結(jié)果書面通知之日起1個月內(nèi)可向中國證監(jiān)會提出書面申述。中國證監(jiān)會在收到申述后1個月內(nèi)予以答復(fù),。




第二十五條 對于在自評時隱瞞事項或者報送,、提供的信息和資料有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏的證券公司,，中國證監(jiān)會派出機構(gòu)應(yīng)當對公司主要負責人視情節(jié)輕重采取監(jiān)管談話等措施,，并記入誠信檔案。




第二十六條 中國證監(jiān)會派出機構(gòu)在日常監(jiān)管工作中,，對證券公司發(fā)生的違規(guī)行為和異常情況應(yīng)及時調(diào)查,、迅速采取適當?shù)谋O(jiān)管措施并記入監(jiān)管檔案，在此基礎(chǔ)上對證券公司進行客觀、公正的初審和評價計分,。中國證監(jiān)會派出機構(gòu)對證券公司的違法違規(guī)行為是否及時,、充分采取相應(yīng)監(jiān)管措施，以及證券公司分類初審的質(zhì)量,，是落實轄區(qū)監(jiān)管責任制,，考評中國證監(jiān)會派出機構(gòu)證券公司監(jiān)管工作績效的重要依據(jù)。




第二十七條 證券公司狀況發(fā)生重大變化或者出現(xiàn)異常且足以導(dǎo)致公司分類類別調(diào)整的,，中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)應(yīng)當根據(jù)有關(guān)情況及時對相關(guān)證券公司的分類進行動態(tài)調(diào)整,；證券公司也可以向派出機構(gòu)提出調(diào)整分類的申請，經(jīng)派出機構(gòu)初審后報中國證監(jiān)會復(fù)核確定,。



 上述分類調(diào)整屬于調(diào)高證券公司類別的,，證券公司評價指標應(yīng)當持續(xù)6個月以上滿足與調(diào)高類別相應(yīng)的標準。




第六章 分類結(jié)果使用




第二十八條 中國證監(jiān)會按照分類監(jiān)管原則,，對不同類別證券公司規(guī)定不同的風險控制指標標準和風險資本準備計算比例,，并在監(jiān)管資源分配、現(xiàn)場檢查和非現(xiàn)場檢查頻率等方面區(qū)別對待,。




第二十九條 證券公司分類結(jié)果將作為證券公司申請增加業(yè)務(wù)種類,、新設(shè)營業(yè)網(wǎng)點、發(fā)行上市等事項的審慎性條件,。




第三十條 證券公司分類結(jié)果將作為確定新業(yè)務(wù),、新產(chǎn)品試點范圍和推廣順序的依據(jù)。




第三十一條 中國證券投資者保護基金公司根據(jù)證券公司分類結(jié)果,，確定不同級別的證券公司繳納證券投資者保護基金的具體比例,。




第三十二條 證券公司分類結(jié)果主要供中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)使用，證券公司不得將分類結(jié)果用于廣告,、宣傳,、營銷等商業(yè)目的。




第七章 附則




第三十三條 證券公司控股的證券子公司,，可以合并納入母公司分類評價,，母子公司合并評價的，母公司的分類結(jié)果適用于子公司,。




第三十四條 本規(guī)定下列用語的含義：



 （一）主要風險控制指標,，是指凈資本、凈資本/各項風險資本準備之和,、凈資本/凈資產(chǎn),、凈資本/負債、凈資產(chǎn)/負債等5項指標,。



 （二）成本管理能力,，是指營業(yè)收入與營業(yè)支出的比例,，用（營業(yè)收入－投資收益－公允價值變動收益）/營業(yè)支出進行衡量。




第三十五條 本規(guī)定自公布之日起施行,。



 附件：



 證券公司風險管理能力評價指標與標準



 評價指標 序號 評價標準



 1,、資本充足 1.01 凈資本絕對數(shù)指標符合規(guī)定標準



 1.02 凈資本相對數(shù)指標符合規(guī)定標準



 1.03 各項業(yè)務(wù)風控指標符合規(guī)定標準



 2、公司治理與合規(guī)管理 2.01 股東會,、董事會,、監(jiān)事會有效運作，公司股東資格及行為,、公司董事,、監(jiān)事、高管人員資質(zhì)及任免變更符合監(jiān)管要求



 2.02 內(nèi)部組織架構(gòu)和業(yè)務(wù)管控制度健全有效



 2.03 內(nèi)部激勵約束機制和責任追究制度科學(xué)合理并有效執(zhí)行



 2.04 合規(guī)管理組織體系和保障措施健全有效



 2.05 合規(guī)管理制度有效執(zhí)行,，合規(guī)考核納入員工績效考核,、合規(guī)文化建設(shè)融入經(jīng)營管理全過程



 2.06 合規(guī)總監(jiān)切實履行職責，并按要求及時向證券監(jiān)管部門報告違法違規(guī)行為或合規(guī)風險隱患



 3,、動態(tài)風險監(jiān)控 3.01 風控組織體系獨立有效運作



 3.02 風控指標動態(tài)監(jiān)控系統(tǒng)及各項業(yè)務(wù)風險控制機制健全,，能動態(tài)識別、度量,、預(yù)警,、報告及處理各類風險



 3.03 壓力測試及敏感性分析機制健全有效并能按要求報送分析測試報告



 3.04 凈資本補足機制和業(yè)務(wù)規(guī)模調(diào)整機制健全并能有效實施



 4、信息系統(tǒng)安全 4.01 IT治理完善,，信息系統(tǒng)管理機制獨立有效



 4.02 信息系統(tǒng)功能齊備,，有效滿足客戶委托、交易,、清算,、開戶、查詢等需求,，客戶電子資料等信息安全



 4.03 信息系統(tǒng)安全穩(wěn)定運行,，能夠避免頻繁信息安全事故或重大事故



 4.04 信息系統(tǒng)應(yīng)急預(yù)案有效， 能夠及時應(yīng)對信息安全事故



 5,、客戶權(quán)益保護 5.01 客戶資產(chǎn)存放管理制度完善,，能夠有效保障客戶資產(chǎn)安全



 5.02 客戶服務(wù)和管理制度健全，能夠了解客戶并提供適當性產(chǎn)品和服務(wù)



 5.03 營銷人員管理制度健全,，有效防止營銷人員損害客戶權(quán)益



 5.04 客戶投訴處理機制有效，能夠穩(wěn)妥處理各類上訪,、投訴,、糾紛，防止群體性事件,、惡性個案發(fā)生



 5.05 投資者教育融入各項業(yè)務(wù)流程和服務(wù)環(huán)節(jié),，在防范和打擊非法證券活動中積極發(fā)揮作用



 6,、信息披露 6.01 年度報告真實、準確,、完整,，不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏,，能按規(guī)定及時報告和披露



 6.02 綜合監(jiān)管報表真實,、準確、完整,，不存在虛假記載,、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏，能按規(guī)定及時報告



 6.03 公開披露的信息以及向股東和監(jiān)管部門報告的信息真實,、準確,、完整、及時,，不存在虛假記載,、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏



 6.04 重要事項報告和處理機制健全，發(fā)生信息安全事故,、群體性事件,、惡性個案、被其他政府部門采取行政處罰措施,、涉及刑事民事訴訟等重大事項能按規(guī)定及時向監(jiān)管部門報告并及時處理,，能及時應(yīng)對涉及公司的輿論報道



 6.05 按規(guī)定使用分類評價結(jié)果