-涉嫌非法集資

（非法集資分為非法吸收公眾存款罪與集資詐騙罪）

在幣圈,，最典型的非法集資就是資金盤模式,，如以虛擬貨幣為載體所進(jìn)行的各類ICO、IFO,、IEO,、IMO等。相關(guān)融資主體通過違規(guī)發(fā)售,、流通代幣,，向投資者籌集資金或比特幣、以太坊等虛擬貨幣,，其本質(zhì)上屬于未經(jīng)批準(zhǔn)非法公開融資行為,。須注意的是，即使項(xiàng)目方在募集過程中,，募集的是比特幣,、以太坊等虛擬貨幣而非法定貨幣，但比特幣,、以太坊等（區(qū)別于一些可能被認(rèn)定為“數(shù)據(jù)”的其他“空氣幣”）作為網(wǎng)絡(luò)虛擬財(cái)產(chǎn),，將更傾向于被認(rèn)定為非法集資的“資金”，當(dāng)然,，這也將成為辯護(hù)人的論證重點(diǎn),。

然而另一方面，一般項(xiàng)目方為了維持境內(nèi)技術(shù)運(yùn)營(yíng)團(tuán)隊(duì)的正常開支,，往往會(huì)將募集所得的比特幣或以太坊通過交易所或者OTC進(jìn)行變現(xiàn),，交易兌換成法定貨幣并用于團(tuán)隊(duì)運(yùn)營(yíng)或其他用途（如揮霍）。上述情形也將更傾向于被認(rèn)定為通過募集并交易比特幣或以太坊,，以達(dá)到非法集資的目的,。

“9.4”事件之后，一些項(xiàng)目方為了規(guī)避風(fēng)險(xiǎn),，對(duì)國(guó)內(nèi)用戶進(jìn)行“退幣”處理,。但個(gè)別項(xiàng)目方僅僅進(jìn)行“退幣”公告，而非主動(dòng)全面原地址退幣，主動(dòng)退幣的用戶占比極少,。因此,，上述項(xiàng)目依然存在非法集資的風(fēng)險(xiǎn)。

-擅自發(fā)行股票,、公司,、企業(yè)債券罪

由于幣圈的ICO與交易所直接實(shí)現(xiàn)了所謂的“一鍵發(fā)幣”、“一步上市”,，很多項(xiàng)目方存在向境內(nèi)用戶兜售所謂“價(jià)值分享”、“上市共贏”,、“百倍收益”等概念,，使項(xiàng)目的標(biāo)的物具有證券性質(zhì)，并在的發(fā)放,、使用,、消耗、回收等環(huán)節(jié)中,，直接或間接約定了溢價(jià)回購(gòu),、分取紅利、投資返利,、錨定某標(biāo)的物價(jià)格等,。

-涉嫌組織、領(lǐng)導(dǎo)傳銷活動(dòng)罪

從某個(gè)角度來(lái)講,，“傳銷”一詞在業(yè)內(nèi)通常而言是一種戲謔的表達(dá),，比如我今天推薦你去購(gòu)買某個(gè)數(shù)字代幣，或者說我跟你介紹某個(gè)數(shù)字代幣可能會(huì)漲,，把這種推薦行為戲稱為傳銷,。

但現(xiàn)實(shí)也確確實(shí)實(shí)存在一些項(xiàng)目方，下沉到三,、四線城市做酒店會(huì)議營(yíng)銷,，誘導(dǎo)一些大爺大媽或不適當(dāng)?shù)耐顿Y人去投資或發(fā)展下線投資，以達(dá)到非法獲利的目的,。涉嫌開展傳銷活動(dòng)的項(xiàng)目,，一般會(huì)花費(fèi)50萬(wàn)到100萬(wàn)買一套代碼做一個(gè)數(shù)字代幣交易所，然后將打著“區(qū)塊鏈”名義發(fā)行數(shù)字代幣上線交易所,，且用“市值管理”的名義去做價(jià)格操縱的事情,。數(shù)字代幣上線交易所后，項(xiàng)目方會(huì)雇傭大量的人去三,、四線城市去地推,，以打著多少倍的收益、多少穩(wěn)定的分紅為幌子去拉投資、發(fā)展下線投資,。目前類似這樣的傳銷幣已有被刑事規(guī)制的案例,，如廣東的普洱幣。

-涉嫌開設(shè)賭場(chǎng)罪

競(jìng)猜博彩類的項(xiàng)目在世界杯期間火了一把,，很多開設(shè)網(wǎng)絡(luò)賭場(chǎng)的團(tuán)伙或組織,，通過結(jié)合區(qū)塊鏈的方式賺了一波噱頭。甚至個(gè)別上市公司,，特別是游戲行業(yè)的上市公司,，都紛紛扎入“游戲+區(qū)塊鏈”類的項(xiàng)目，通過區(qū)塊鏈概念改造一些類似“賽馬”,、“老虎機(jī)”,、“黑池交易”等游戲，誘導(dǎo)大量的境內(nèi)用戶參與,。

一些國(guó)產(chǎn)公鏈,，為了提高用戶與交易的活躍度，以所謂“游戲化”的方式去開發(fā)所謂菠菜DAPP,。還有部分海外項(xiàng)目,，為了解決境外支付和外匯管制問題，通過境內(nèi)代理商銷售或發(fā)放某種數(shù)字代幣,，并以該類數(shù)字代幣作為賭博籌碼,，以期實(shí)現(xiàn)在境內(nèi)開設(shè)運(yùn)營(yíng)網(wǎng)絡(luò)賭場(chǎng)的目的。

-涉嫌洗錢罪

就市面上的大多數(shù)交易所或大額OTC交易而言,，他們的KYC還只能做到一個(gè)很初級(jí)的程度,。例如一些交易所的規(guī)則，會(huì)要求用戶進(jìn)行實(shí)名制注冊(cè),。如用戶進(jìn)行實(shí)名注冊(cè)的,，則被允許進(jìn)行大額轉(zhuǎn)賬提現(xiàn)，如未進(jìn)行實(shí)名注冊(cè)的,，則限額每日的轉(zhuǎn)賬和提現(xiàn)額度,。在實(shí)名注冊(cè)環(huán)節(jié)，面對(duì)來(lái)自全球的用戶,，大部分交易所也只能要求注冊(cè)用戶通過手持身份證或護(hù)照進(jìn)行拍照上傳以實(shí)現(xiàn)初級(jí)的實(shí)名認(rèn)證,。交易所無(wú)法做到用戶面簽，也無(wú)法用金融業(yè)內(nèi)慣用的“四要素：姓名,、公民身份號(hào)碼,、手機(jī)號(hào)碼、銀行卡”綁定驗(yàn)證,。對(duì)于所交易的比特幣,、以太坊或其他數(shù)字代幣的來(lái)源的合法性更是無(wú)法追溯與審查,。因此上述類似交易中，境內(nèi)銀行卡被公安凍結(jié)的情況時(shí)有發(fā)生,，而且常常伴隨類似電信詐騙,、非法集資等上游犯罪。

-涉嫌非法經(jīng)營(yíng)罪

全球化交易的數(shù)字代幣交易存在兩種套利空間：支付套利和外匯套利,。

因此地下錢莊用數(shù)字貨幣洗錢或非法從事資金支付結(jié)算業(yè)務(wù),、非法買賣外匯等情形層出不窮。無(wú)論是通過如“人民幣-數(shù)字代幣-美元”的形式進(jìn)行境內(nèi)外買賣交易,，還是境內(nèi)外交易以數(shù)字代幣進(jìn)行支付結(jié)算（外匯對(duì)敲）,，都涉嫌構(gòu)成非法經(jīng)營(yíng)罪。

場(chǎng)外交易數(shù)字貨幣亦可能涉嫌構(gòu)成非法經(jīng)營(yíng)罪,。

根據(jù)2019年7月的人民法院報(bào)訊,，“曾某以承諾數(shù)字貨幣只漲不跌為由，非法銷售虛擬數(shù)字貨幣,。近日，江西省金溪縣人民法院審結(jié)了該案,，以非法經(jīng)營(yíng)罪判處被告人曾某有期徒刑五年,，并處罰金15萬(wàn)元。經(jīng)審理查明,，被告人曾某明知自己所持有的“世聯(lián)資產(chǎn)”虛擬數(shù)字貨幣不能在中國(guó)銷售,，仍然于2018年2月向被害人余某、洪某,、洪某某等人介紹“世聯(lián)資產(chǎn)”虛擬數(shù)字貨幣,，并承諾該種數(shù)字貨幣只漲不跌。洪某某決定購(gòu)買5001枚數(shù)字貨幣,，并通過其賬號(hào)向曾某轉(zhuǎn)賬了3萬(wàn)元,，曾某向洪某某承諾購(gòu)買的“世聯(lián)資產(chǎn)”數(shù)字貨幣需要100天返還，每天返還1%,。后余某,、洪某、洪某某等人又陸續(xù)介紹或幫親戚從被告人曾某處購(gòu)買虛擬數(shù)字貨幣,，總金額約66.4萬(wàn)元,。另查明，被告人曾某于2018年4月向歐某銷售2000個(gè)“世聯(lián)資產(chǎn)”虛擬數(shù)字貨幣,，價(jià)值2.3萬(wàn)余元,。法院經(jīng)審理認(rèn)為，被告人曾某明知自己持有的“世聯(lián)資產(chǎn)”虛擬數(shù)字貨幣不能在中國(guó)銷售,，仍向他人銷售,，嚴(yán)重?cái)_亂市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)秩序,，其行為已構(gòu)成非法經(jīng)營(yíng)罪。被告人曾某能如實(shí)交待自己的犯罪事實(shí),，具有坦白情節(jié),，依法可以從輕處罰。被告人曾某具有退贓情節(jié),，可酌情從輕處罰,。法院查明上述事實(shí)后，遂依法作出上述判決,?！?br>
-涉嫌詐騙罪

部分項(xiàng)目方、代投方或做市商等,，通過虛構(gòu)事實(shí),，偽造“豪華創(chuàng)始團(tuán)隊(duì)”、假借境內(nèi)外各類政府官方信息,、宣導(dǎo)“保本保收益”,、誘導(dǎo)超高倍收益，自以為收割“智商稅”,，或者通過交易導(dǎo)師,、進(jìn)群學(xué)習(xí)等方式，誘導(dǎo)投資人進(jìn)行數(shù)字代幣投資,，然后又通過價(jià)格操縱,、“幣值管理”或者“反向操作”等方式進(jìn)行非法牟利，類似套路沿襲期貨現(xiàn)貨交易,、郵幣卡,、文交所等，均涉嫌構(gòu)成詐騙罪,。

-涉嫌侵犯公民個(gè)人信息罪

部分區(qū)塊鏈項(xiàng)目在冷啟動(dòng)時(shí),，為了短期獲取大量初期用戶，不免通過撞庫(kù)拖庫(kù)其他項(xiàng)目方的數(shù)據(jù)庫(kù),，或者向灰黑產(chǎn)買賣相關(guān)精準(zhǔn)用戶的個(gè)人信息,。亦通過所謂“糖果空投”等方式，獲取大量用戶個(gè)人信息,，然后轉(zhuǎn)手倒賣或用于其他非法用途,。還有部分區(qū)塊鏈項(xiàng)目打著“數(shù)據(jù)平權(quán)”、“數(shù)據(jù)自有”的名義,，未經(jīng)用戶的充分授權(quán)或嚴(yán)重超出必要性原則,，爬取大量數(shù)據(jù)，非法獲取公民個(gè)人信息,。

-涉嫌幫助信息網(wǎng)絡(luò)犯罪活動(dòng)罪

部分技術(shù)服務(wù)提供方,、項(xiàng)目包裝方,、流量媒體、承銷代投等,，明知這些項(xiàng)目方通過ICO或者發(fā)幣等方式大肆斂財(cái),、非法牟利，“明知他人利用信息網(wǎng)絡(luò)實(shí)施犯罪,，為其犯罪提供互聯(lián)網(wǎng)接入,、服務(wù)器托管、網(wǎng)絡(luò)存儲(chǔ),、通訊傳輸?shù)燃夹g(shù)支持,，或者提供廣告推廣、支付結(jié)算等幫助”,，涉嫌構(gòu)成幫助信息網(wǎng)絡(luò)犯罪活動(dòng)罪,。因此，某些幣圈的公眾號(hào)被封殺,，都算運(yùn)氣好的,，如果深究，難免會(huì)涉嫌構(gòu)成刑事犯罪,。