• 【發(fā)布單位】中國證券業(yè)協(xié)會
• 【發(fā)布文號】中證協(xié)發(fā)[2006]289號
• 【發(fā)布日期】2006-09-05
• 【生效日期】2006-09-05
• 【失效日期】--
• 【文件來源】中國證券業(yè)協(xié)會
• 【所屬類別】政策參考

融資融券交易風險揭示書必備條款

融資融券交易風險揭示書必備條款

(中證協(xié)發(fā)[2006]289號)





各證券公司：



 為適應開展融資融券業(yè)務試點的需要，規(guī)范融資融券合同內(nèi)容,，保護證券公司與客戶雙方的合法權(quán)益,，根據(jù)《證券公司融資融券業(yè)務試點管理辦法》、《證券公司融資融券業(yè)務試點內(nèi)部控制指引》等規(guī)定,，我會組織業(yè)內(nèi)制訂了《融資融券合同必備條款》和《融資融券交易風險揭示書必備條款》（以下統(tǒng)稱《必備條款》）,，經(jīng)中國證監(jiān)會核準，現(xiàn)予發(fā)布?，F(xiàn)將有關(guān)事項通知如下：



 一,、融資融券合同是證券公司與客戶據(jù)以建立法律關(guān)系,，約定權(quán)利義務,，開展融資融券業(yè)務活動，明確爭議解決方式的法律文件,。開展融資融券業(yè)務試點的證券公司（以下簡稱試點證券公司）,，應當嚴格按照《必備條款》的規(guī)定，制訂本公司融資融券合同的標準文本,，對在融資融券過程中可能發(fā)生的事項加以明確約定,；標準文本可以按融資合同、融券合同分別制訂,，也可以按融資融券合同統(tǒng)一制訂,。



 二、試點證券公司可以根據(jù)中國證監(jiān)會,、證券交易所,、證券登記結(jié)算機構(gòu)的有關(guān)規(guī)定和融資融券業(yè)務試點內(nèi)部管理的實際需要，在制訂本公司融資融券合同標準文本時,，對《必備條款》的內(nèi)容做必要增加和補充,，也可做文字和條文的變動。但增補,、變動內(nèi)容不得與《必備條款》的規(guī)定相抵觸,。



 三、試點證券公司制訂的融資融券合同標準文本應當詳細,、具體,，不得再采取簽署補充協(xié)議等方式對有關(guān)事項加以約定。融資融券合同標準文本在使用前應報我會備案,。



 四,、試點證券公司應按照我會規(guī)定的式樣,，制作融資融券交易所需的客戶信用證券賬戶卡，并交付客戶,。



附件：

1,、《融資融券合同必備條款》；

2,、《融資融券交易風險揭示書必備條款》,；

3、客戶信用證券賬戶卡式樣,。



中國證券業(yè)協(xié)會

二oo六年九月五日





融資融券交易風險揭示書必備條款



各證券公司：



 為了使投資者充分了解融資融券交易風險,，開展融資融券業(yè)務試點的證券公司（以下簡稱試點證券公司）應制訂《融資融券交易風險揭示書》，向投資者充分揭示融資融券交易存在的風險,、以及因不能及時補交擔保物而被強制平倉帶來的損失,。《融資融券交易風險揭示書》至少應包括下列內(nèi)容：



 一,、提示投資者注意融資融券交易具有普通證券交易所具有的政策風險,、市場風險、違約風險,、系統(tǒng)風險等各種風險,，以及其特有的投資風險放大等風險。



 二,、提示投資者在開戶從事融資融券交易前,，必須了解所在的證券公司是否具有開展融資融券業(yè)務的資格。



 三,、提示投資者在從事融資融券交易期間,，如果不能按照約定的期限清償債務，或上市證券價格波動導致?lián)Ｎ飪r值與其融資融券債務之間的比例低于維持擔保比例,，且不能按照約定的時間,、數(shù)量追加擔保物時，將面臨擔保物被證券公司強制平倉的風險,。



 四,、提示投資者在從事融資融券交易期間，如果其信用資質(zhì)狀況降低,，證券公司會相應降低對其的授信額度,，或者證券公司提高相關(guān)警戒指標、平倉指標所產(chǎn)生的風險,，可能會給投資者造成經(jīng)濟損失,。



 五、提示投資者在從事融資融券交易期間,，如果中國人民銀行規(guī)定的同期金融機構(gòu)貸款基準利率調(diào)高,，證券公司將相應調(diào)高融資利率或融券費率,，投資者將面臨融資融券成本增加的風險。



 六,、提示投資者在從事融資融券交易期間,，如果因自身原因?qū)е缕滟Y產(chǎn)被司法機關(guān)采取財產(chǎn)保全或強制執(zhí)行措施，或者出現(xiàn)喪失民事行為能力,、破產(chǎn),、解散等情況時，投資者將面臨被證券公司提前了結(jié)融資融券交易的風險,，可能會給投資者造成經(jīng)濟損失,。



 七、提示投資者在從事融資融券交易期間,，如果發(fā)生融資融券標的證券范圍調(diào)整,、標的證券暫停交易或終止上市等情況，投資者將可能面臨被證券公司提前了結(jié)融資融券交易的風險,，可能會給投資者造成經(jīng)濟損失,。



 八、提示投資者在從事融資融券交易期間,，證券公司將以《融資融券合同》約定的通知與送達方式及通訊地址,，向投資者發(fā)送通知,。通知發(fā)出并經(jīng)過約定的時間后,，將視作證券公司已經(jīng)履行對投資者的通知義務。投資者無論因何種原因沒有及時收到有關(guān)通知,，都會面臨擔保物被證券公司強制平倉的風險,，可能會給投資者造成經(jīng)濟損失。



 九,、提示投資者應妥善保管信用賬戶卡,、身份證件和交易密碼等資料，如投資者將信用賬戶,、身份證件,、交易密碼等出借給他人使用，由此造成的后果由投資者承擔,。



 十,、除上述九項風險提示外，各試點證券公司還可以根據(jù)具體情況在本公司制訂的《融資融券交易風險揭示書》中對融資融券交易存在的風險做進一步列舉,。



 風險揭示書應以醒目的文字載明：



 本風險揭示書的揭示事項僅為列舉性質(zhì),，未能詳盡列明融資融券交易的所有風險和可能影響上市證券價格的所有因素。投資者在參與融資融券交易前,，應認真閱讀相關(guān)業(yè)務規(guī)則及《融資融券合同》條款,并對融資融券交易所特有的規(guī)則必須有所了解和掌握,，并確信自己已做好足夠的風險評估與財務安排,，避免因參與融資融券交易而遭受難以承受的損失。



 各試點證券公司還應要求每個投資者在《融資融券交易風險揭示書》上簽字,，確認已知曉并理解《融資融券交易風險揭示書》的全部內(nèi)容,，愿意承擔融資融券交易的風險和損失。