國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會官網(wǎng)今日發(fā)布關(guān)于印發(fā)《關(guān)于國有控股混合所有制企業(yè)開展員工持股試點的意見》的通知,?！兑庖姟肪蛧锌毓苫旌纤兄破髽I(yè)開展員工持股試點提出明確要求和政策措施，明確了員工持股試點總體原則,、開展試點企業(yè)的條件,、員工入股及股權(quán)管理等細(xì)則?！兑庖姟分赋?，開展試點的企業(yè)須是主業(yè)處于充分競爭行業(yè)和領(lǐng)域的商業(yè)類企業(yè)，這意味著出于壟斷行業(yè)的企業(yè)將無緣試點,。

根據(jù)《意見》,，在國有控股混合所有制企業(yè)開展員工持股試點總的原則為：堅持依法合規(guī)、公開透明,；堅持增量引入,，利益綁定；堅持以崗定股,、動態(tài)調(diào)整,；堅持嚴(yán)控范圍、強化監(jiān)督,。

《意見》還明確了開展試點企業(yè)的條件：一是主業(yè)處于充分競爭行業(yè)和領(lǐng)域的商業(yè)類企業(yè),；二是股權(quán)機構(gòu)合理，非公有資本股東所持股份應(yīng)達(dá)到一定比例,，公司董事會中有非公有資本股東推薦的董事,；三是公司治理結(jié)構(gòu)健全，建立市場化的勞動人事分配制度和業(yè)績考核評價體系,，形成管理人員能上能下,、員工能進(jìn)能出、收入能增能減的市場化機器,；四是營業(yè)收入和利潤90%以上來源于所在企業(yè)集團(tuán)外部市場,。《意見》指出,，優(yōu)先支持人才資本和技術(shù)要素貢獻(xiàn)占比較高的轉(zhuǎn)制科研院所,、高新技術(shù)企業(yè)、科技服務(wù)型企業(yè)（以下統(tǒng)稱科技型企業(yè)）開展員工持股試點,。

《意見》規(guī)定,，員工持股總量原則上不高于公司總股本的30%，單一員工持股比例原則上不高于總股本的1%,。

《意見》提出,，首批試點原則上在2016年內(nèi)啟動實施,，成熟一戶開展一戶，2018年底進(jìn)行階段性總結(jié),，視情況適時擴大試點,。

以下為《意見》全文：

關(guān)于國有控股混合所有制企業(yè)開展

員工持股試點的意見

為全面貫徹黨的十八大和十八屆三中、四中,、五中全會精神,，落實“四個全面”戰(zhàn)略布局和創(chuàng)新、協(xié)調(diào),、綠色、開放,、共享的發(fā)展理念,，根據(jù)《中共中央 國務(wù)院關(guān)于深化國有企業(yè)改革的指導(dǎo)意見》（中發(fā)〔2015〕22號）有關(guān)要求，經(jīng)國務(wù)院同意,，現(xiàn)就國有控股混合所有制企業(yè)開展員工持股試點提出以下意見,。

一、試點原則

（一）堅持依法合規(guī),，公開透明,。依法保護(hù)各類股東權(quán)益，嚴(yán)格遵守國家有關(guān)法律法規(guī)和國有企業(yè)改制,、國有產(chǎn)權(quán)管理等有關(guān)規(guī)定,，確保規(guī)則公開、程序公開,、結(jié)果公開,，杜絕暗箱操作，嚴(yán)禁利益輸送,，防止國有資產(chǎn)流失,。不得侵害企業(yè)內(nèi)部非持股員工合法權(quán)益。

（二）堅持增量引入,，利益綁定,。主要采取增資擴股、出資新設(shè)方式開展員工持股,，并保證國有資本處于控股地位,。建立健全激勵約束長效機制,符合條件的員工自愿入股，入股員工與企業(yè)共享改革發(fā)展成果,，共擔(dān)市場競爭風(fēng)險,。

（三）堅持以崗定股，動態(tài)調(diào)整,。員工持股要體現(xiàn)愛崗敬業(yè)的導(dǎo)向,，與崗位和業(yè)績緊密掛鉤,，支持關(guān)鍵技術(shù)崗位、管理崗位和業(yè)務(wù)崗位人員持股,。建立健全股權(quán)內(nèi)部流轉(zhuǎn)和退出機制,，避免持股固化僵化。

（四）堅持嚴(yán)控范圍,，強化監(jiān)督,。嚴(yán)格試點條件，限制試點數(shù)量,，防止“一哄而起”,。嚴(yán)格審批程序，持續(xù)跟蹤指導(dǎo),，加強評價監(jiān)督,，確保試點工作目標(biāo)明確、操作規(guī)范,、過程可控,。

二、試點企業(yè)條件

（一）主業(yè)處于充分競爭行業(yè)和領(lǐng)域的商業(yè)類企業(yè),。

（二）股權(quán)結(jié)構(gòu)合理,，非公有資本股東所持股份應(yīng)達(dá)到一定比例，公司董事會中有非公有資本股東推薦的董事,。

（三）公司治理結(jié)構(gòu)健全,，建立市場化的勞動人事分配制度和業(yè)績考核評價體系，形成管理人員能上能下,、員工能進(jìn)能出,、收入能增能減的市場化機制。

（四）營業(yè)收入和利潤90%以上來源于所在企業(yè)集團(tuán)外部市場,。

優(yōu)先支持人才資本和技術(shù)要素貢獻(xiàn)占比較高的轉(zhuǎn)制科研院所,、高新技術(shù)企業(yè)、科技服務(wù)型企業(yè)（以下統(tǒng)稱科技型企業(yè)）開展員工持股試點,。中央企業(yè)二級（含）以上企業(yè)以及各省,、自治區(qū)、直轄市及計劃單列市和新疆生產(chǎn)建設(shè)兵團(tuán)所屬一級企業(yè)原則上暫不開展員工持股試點,。違反國有企業(yè)職工持股有關(guān)規(guī)定且未按要求完成整改的企業(yè),，不開展員工持股試點。

三,、企業(yè)員工入股

（一）員工范圍,。參與持股人員應(yīng)為在關(guān)鍵崗位工作并對公司經(jīng)營業(yè)績和持續(xù)發(fā)展有直接或較大影響的科研人員、經(jīng)營管理人員和業(yè)務(wù)骨干,，且與本公司簽訂了勞動合同,。

黨中央,、國務(wù)院和地方黨委、政府及其部門,、機構(gòu)任命的國有企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)人員不得持股,。外部董事、監(jiān)事（含職工代表監(jiān)事）不參與員工持股,。如直系親屬多人在同一企業(yè)時,，只能一人持股。

（二）員工出資,。員工入股應(yīng)主要以貨幣出資,，并按約定及時足額繳納。按照國家有關(guān)法律法規(guī),，員工以科技成果出資入股的,，應(yīng)提供所有權(quán)屬證明并依法評估作價，及時辦理財產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)移手續(xù),。上市公司回購本公司股票實施員工持股，須執(zhí)行有關(guān)規(guī)定,。

試點企業(yè),、國有股東不得向員工無償贈與股份，不得向持股員工提供墊資,、擔(dān)保,、借貸等財務(wù)資助。持股員工不得接受與試點企業(yè)有生產(chǎn)經(jīng)營業(yè)務(wù)往來的其他企業(yè)的借款或融資幫助,。

（三）入股價格,。在員工入股前，應(yīng)按照有關(guān)規(guī)定對試點企業(yè)進(jìn)行財務(wù)審計和資產(chǎn)評估,。員工入股價格不得低于經(jīng)核準(zhǔn)或備案的每股凈資產(chǎn)評估值,。國有控股上市公司員工入股價格按證券監(jiān)管有關(guān)規(guī)定確定。

（四）持股比例,。員工持股比例應(yīng)結(jié)合企業(yè)規(guī)模,、行業(yè)特點、企業(yè)發(fā)展階段等因素確定,。員工持股總量原則上不高于公司總股本的30%,，單一員工持股比例原則上不高于公司總股本的1%。企業(yè)可采取適當(dāng)方式預(yù)留部分股權(quán),，用于新引進(jìn)人才,。國有控股上市公司員工持股比例按證券監(jiān)管有關(guān)規(guī)定確定。

（五）股權(quán)結(jié)構(gòu),。實施員工持股后,，應(yīng)保證國有股東控股地位,，且其持股比例不得低于公司總股本的34%。

（六）持股方式,。持股員工可以個人名義直接持股,，也可通過公司制企業(yè)、合伙制企業(yè),、資產(chǎn)管理計劃等持股平臺持有股權(quán),。通過資產(chǎn)管理計劃方式持股的，不得使用杠桿融資,。持股平臺不得從事除持股以外的任何經(jīng)營活動,。

四、企業(yè)員工股權(quán)管理

（一）股權(quán)管理主體,。員工所持股權(quán)一般應(yīng)通過持股人會議等形式選出代表或設(shè)立相應(yīng)機構(gòu)進(jìn)行管理,。該股權(quán)代表或機構(gòu)應(yīng)制定管理規(guī)則，代表持股員工行使股東權(quán)利,，維護(hù)持股員工合法權(quán)益,。

（二）股權(quán)管理方式。公司各方股東應(yīng)就員工股權(quán)的日常管理,、動態(tài)調(diào)整和退出等問題協(xié)商一致,，并通過公司章程或股東協(xié)議等予以明確。

（三）股權(quán)流轉(zhuǎn),。實施員工持股,，應(yīng)設(shè)定不少于36個月的鎖定期。在公司公開發(fā)行股份前已持股的員工,，不得在公司首次公開發(fā)行時轉(zhuǎn)讓股份,，并應(yīng)承諾自上市之日起不少于36個月的鎖定期。鎖定期滿后,，公司董事,、高級管理人員每年可轉(zhuǎn)讓股份不得高于所持股份總數(shù)的25%。

持股員工因辭職,、調(diào)離,、退休、死亡或被解雇等原因離開本公司的,，應(yīng)在12個月內(nèi)將所持股份進(jìn)行內(nèi)部轉(zhuǎn)讓,。轉(zhuǎn)讓給持股平臺、符合條件的員工或非公有資本股東的,，轉(zhuǎn)讓價格由雙方協(xié)商確定,；轉(zhuǎn)讓給國有股東的，轉(zhuǎn)讓價格不得高于上一年度經(jīng)審計的每股凈資產(chǎn)值,。國有控股上市公司員工轉(zhuǎn)讓股份按證券監(jiān)管有關(guān)規(guī)定辦理,。

（四）股權(quán)分紅,。員工持股企業(yè)應(yīng)處理好股東短期收益與公司中長期發(fā)展的關(guān)系,合理確定利潤分配方案和分紅率。企業(yè)及國有股東不得向持股員工承諾年度分紅回報或設(shè)置托底回購條款,。持股員工與國有股東和其他股東享有同等權(quán)益,，不得優(yōu)先于國有股東和其他股東取得分紅收益。

（五）破產(chǎn)重整和清算,。員工持股企業(yè)破產(chǎn)重整和清算時,，持股員工、國有股東和其他股東應(yīng)以出資額為限,，按照出資比例共同承擔(dān)責(zé)任,。

五、試點工作實施

（一）試點企業(yè)數(shù)量,。選擇少量企業(yè)開展試點,。各省、自治區(qū),、直轄市及計劃單列市和新疆生產(chǎn)建設(shè)兵團(tuán)可分別選擇5-10戶企業(yè),，國務(wù)院國資委可從中央企業(yè)所屬子企業(yè)中選擇10戶企業(yè)，開展首批試點,。

（二）試點企業(yè)確定,。開展員工持股試點的地方國有企業(yè)，由省級人民政府國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構(gòu)協(xié)調(diào)有關(guān)部門,，在審核申報材料的基礎(chǔ)上確定。開展試點的中央企業(yè)所屬子企業(yè),，由國有股東單位在審核有關(guān)申報材料的基礎(chǔ)上,，報履行出資人職責(zé)的機構(gòu)確定。

（三）員工持股方案制定,。企業(yè)開展員工持股試點,，應(yīng)深入分析實施員工持股的必要性和可行性，以適當(dāng)方式向員工充分提示持股風(fēng)險,，嚴(yán)格按照有關(guān)規(guī)定制定員工持股方案,并對實施員工持股的風(fēng)險進(jìn)行評估,，制定應(yīng)對預(yù)案。員工持股方案應(yīng)對持股員工條件,、持股比例,、入股價格、出資方式,、持股方式,、股權(quán)分紅、股權(quán)管理,、股權(quán)流轉(zhuǎn)及員工崗位變動調(diào)整股權(quán)等操作細(xì)節(jié)作出具體規(guī)定,。

（四）員工持股方案審批及備案,。試點企業(yè)應(yīng)通過職工代表大會等形式充分聽取本企業(yè)職工對員工持股方案的意見，并由董事會提交股東（大）會進(jìn)行審議,。地方試點企業(yè)的員工持股方案經(jīng)股東（大）會審議通過后,，報履行出資人職責(zé)的機構(gòu)備案，同時抄報省級人民政府國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構(gòu),；中央試點企業(yè)的員工持股方案經(jīng)股東（大）會審議通過后,，報履行出資人職責(zé)的機構(gòu)備案。

（五）試點企業(yè)信息公開,。試點企業(yè)應(yīng)將持股員工范圍,、持股比例、入股價格,、股權(quán)流轉(zhuǎn),、中介機構(gòu)以及審計評估等重要信息在本企業(yè)內(nèi)部充分披露，切實保障員工的知情權(quán)和監(jiān)督權(quán),。國有控股上市公司執(zhí)行證券監(jiān)管有關(guān)信息披露規(guī)定,。

（六）規(guī)范關(guān)聯(lián)交易。國有企業(yè)不得以任何形式向本企業(yè)集團(tuán)內(nèi)的員工持股企業(yè)輸送利益,。國有企業(yè)購買本企業(yè)集團(tuán)內(nèi)員工持股企業(yè)的產(chǎn)品和服務(wù),，或者向員工持股企業(yè)提供設(shè)備、場地,、技術(shù),、勞務(wù)、服務(wù)等,，應(yīng)采用市場化方式,，做到價格公允、交易公平,。有關(guān)關(guān)聯(lián)交易應(yīng)由一級企業(yè)以適當(dāng)方式定期公開,，并列入企業(yè)負(fù)責(zé)人經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計和財務(wù)審計內(nèi)容。

六,、組織領(lǐng)導(dǎo)

實施員工持股試點,，事關(guān)國有企業(yè)改革發(fā)展大局，事關(guān)廣大員工切身利益,，各地區(qū),、各有關(guān)部門要高度重視，加強領(lǐng)導(dǎo),，精心組織,，落實責(zé)任，確保試點工作規(guī)范有序開展。國務(wù)院國資委負(fù)責(zé)中央企業(yè)試點工作,，同時負(fù)責(zé)指導(dǎo)地方國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構(gòu)做好試點工作,，重要問題應(yīng)及時向國務(wù)院國有企業(yè)改革領(lǐng)導(dǎo)小組報告。首批試點原則上在2016年啟動實施,，各有關(guān)履行出資人職責(zé)的機構(gòu)要嚴(yán)格審核試點企業(yè)申報材料,，成熟一戶開展一戶，2018年年底進(jìn)行階段性總結(jié),，視情況適時擴大試點,。試點企業(yè)要按照要求規(guī)范操作，嚴(yán)格履行有關(guān)決策和審批備案程序,，扎實細(xì)致開展員工持股試點工作,，積極探索員工持股有效模式，切實轉(zhuǎn)換企業(yè)經(jīng)營機制,，激發(fā)企業(yè)活力,。各有關(guān)履行出資人職責(zé)的機構(gòu)要對試點企業(yè)進(jìn)行定期跟蹤檢查，及時掌握情況,，發(fā)現(xiàn)問題,，糾正不規(guī)范行為。試點過程中出現(xiàn)制度不健全,、程序不規(guī)范,、管理不到位等問題，致使國有資產(chǎn)流失,、損害有關(guān)股東合法權(quán)益或嚴(yán)重侵害企業(yè)職工合法權(quán)益的,，要依法依紀(jì)追究相關(guān)責(zé)任人的責(zé)任。

金融,、文化等國有企業(yè)實施員工持股,，中央另有規(guī)定的依其規(guī)定執(zhí)行。國有科技型企業(yè)的股權(quán)和分紅激勵,，按國務(wù)院有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。已按有關(guān)規(guī)定實施員工持股的企業(yè),，繼續(xù)規(guī)范實施,。國有參股企業(yè)的員工持股不適用本意見。